摘要：外商直接投资（fdi）技术溢出效应是推动东道国经济发展的重要途径之一，因此对其研究具有现实意义。文章对国外经济学家在该领域的相关实证研究文献进行了总结与分析，发现实证研究得出的结论并不一致。笔者对国外实证研究的成果做了梳理和总结，以期得到一些有意义的启示，以便为我国开展相应的研究提供借鉴。
 
    关键词：fdi技术溢出；实证研究；综述
 
    一、国外理论研究
 
    跨国公司对东道国企业的技术转移以及对技术创新的影响一直受到国际学术界的关注。fdi技术溢出效应的理论基础源于跨国公司的形成与发展理论。hymer（1976）指出，fdi的主要动机是跨国公司为了在不同国家的市场上控制生产和市场营销，以便充分利用其专有的知识和技能资产。在跨国公司与当地企业的频繁接触中，跨国公司的专有知识和技能可能不通过市场交易就转移到东道国的当地企业中，即发生技术溢出效应。
 
    对溢出的理论讨论最早可以追溯到20世纪60年代初。macdougall（1960）在分析外商直接投资（foreign direct investment，fdi）的一般福利效应时，首次把技术溢出效应视为fdi的一个重要现象。此后，cooden（1960）和caves（1971）在基于估计fdi的成本和收益的目的上，考察fdi对最佳关税、产业模式和福利的影响时，也多次涉及到溢出效应的问题，但距正式理论框架的形成还尚远。20世纪70年代，fdi的技术溢出效应理论开始形成。caves（1974）根据技术扩散对当地厂商的不同影响，第一次比较全面地把技术扩散可能存在的外在性分为3类，从而将东道国的潜在收益也分为了3类：分配效率、技术效率、技术转移。
 
    20世纪60-80年代有关fdi技术外溢的主要研究观点可概括为：东道国企业的模仿效应和竞争效应都将会促使fdi技术外溢；东道国本土企业与跨国公司的技术差距和外资规模决定了fdi外溢程度；同时，当地厂商和mncs子公司各自的决策行为也将对溢出产生影响。20世纪90年代以后，有关溢出的理论研究在研究视角、研究方法、研究内容等方面都得到了很大的突破。在研究视角上，在以mncs为分析核心的旧框架基础上，还将技术策略联盟融入其中；在研究内容上，在考察了制造业生产技术外溢的相关内容的同时还进一步探讨了服务业组织技术的溢出效应；在分析方法上，在扩展了原有的厂商理论基础上，还进一步将策略论和博弈论引入到对技术溢出的分析中，从而有效地解决了理论分析的技术性问题。
 
    二、国外相关实证研究
 
    对溢出效应的研究主要采用两类基础模型，即劳动生产率模型和道格拉斯函数模型。本文以这两种不同形式的模型为线索对文献研究进行归类。
 
    （一）利用劳动生产率模型对行业内溢出效应的研究
 
    此模型的表达式为lp=α+βk/l+γlq+δfdi+ε，该模型由caves首次采用，随后globerman、blomstrom等在此基础上进行了修正。模型中lp表示内资企业的人均劳动生产率，k/l为人均资本投入，lq是行业中本地企业从事技术工作的人员数量占总人员数量的比例，fdi表示外资的参与程度。
 
    1、支持正溢出效应的研究。最早对fdi行业内溢出效应进行实证检验的是哈佛大学的教授caves。caves（1974）利用加拿大和澳大利亚1966年制造业的行业横截面数据分别对两个国家的fdi技术溢出效应进行了检验，他首次提出了用于检验的模型。模型的基本形式是vwa=f（vws，se，pau，cau，dse，size，im）。其中被解释变量vwa代表东道国国内部门的人均增加值（代表劳动生产率的增长）。该形式实际上是检验外资的参与程度（用vws、se等表示）对东道国国内企业的生产率（用vwa表示）产生什么样的影响，发现在加拿大制造业中，当地企业的利润率与行业内的外资份额正相关，而在澳大利亚制造也中劳动生产率与行业内的外资份额也呈现正相关。得出的结论是国内企业的生产率同外国分支机构的参与程度显著正相关。blomstrom（1986）选用了1970-1975年墨西哥制造业的数据，将caves（1974）模型中的被解释变量换成行业中“劳动生产率差距的变化dlp”（即行业内人均劳动生产率最高的企业与行业的平均人均劳动生产效率的差额除以前者）。检验结果支持溢出效应的存在；他认为技术溢出并不是因外资进入而自动发生的，而由此导致的竞争加剧则是促使当地企业生产效率提高的关键因素。blomstrom和wolff（1989）选用墨西哥1965-1984年的行业时间序列数据，采用劳动生产率模型，验证某些特定产业内外资的渗透会不会影响同部门东道国企业的生产率以及墨西哥的工业生产水平是不是向美国的生产率水平收敛。得出的结论是肯定的，当地企业的生产力水平与跨国公司子公司的生产力水平存在趋同现象，同时当地企业生产力水平提高的速度与行业